2016年2月18日熱點板塊分析

一、【金融時報：警惕流動性緊張】

金融時報：央行節(jié)后靈活開展逆回購維穩(wěn)資金面，流動性短期無憂。但在大規(guī)模逆回購即將陸續(xù)到期與節(jié)后資金逐步回流銀行的雙重背景下，市場需警惕部分交易日銀行間資金偏緊的可能性。周三進行100億7天期逆回購操作，中標(biāo)利率2.25%，與上次持平。另外，當(dāng)日有400億14天期逆回購到期。

二、【央行提升住房公積金賬戶存款利率】

央行等三部委：決定自2月21日起，將職工住房公積金賬戶存款利率，由現(xiàn)行按照歸集時間執(zhí)行活期和三個月存款基準(zhǔn)利率，調(diào)整為統(tǒng)一按一年期定期存款基準(zhǔn)利率執(zhí)行，目前為1.5%。

中原地產(chǎn)：政策目的是減少公積金非購房提取，吸引公積金繳存職工減少提取率。但從利率變化看，影響非常小，按照目前的利差計算只有0.4%，按照一個余額10萬的職工計算，每年也只多400元的利息。

三、【銀監(jiān)會：關(guān)于將撥備覆蓋率下調(diào) 暫未有新消息】

據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟報道，銀監(jiān)會在2月17日回復(fù)記者稱，關(guān)于將撥備覆蓋率下調(diào)，暫未有新的消息。中信建投證券分析師楊榮則指出，在與上市銀行調(diào)研中了解到，監(jiān)管層的確在考慮將撥備覆蓋率下調(diào)，但下調(diào)幅度未定。

日前，有媒體報道稱，國務(wù)院正在考慮降低銀行壞賬撥備覆蓋率，銀監(jiān)會尚未確定具體細(xì)節(jié)，不過已有大型銀行用120%的撥備覆蓋率做2016年的預(yù)算。銀行業(yè)呼吁監(jiān)管放松撥備覆蓋監(jiān)管指標(biāo)背后，主要原因或是因為凈息差收窄和不良加速暴露。

四、【我國突破日本管制封鎖研制出高性能碳纖維 關(guān)注概念股】

據(jù)科技日報，哈爾濱天順化工科技開發(fā)有限公司承擔(dān)的黑龍江省科技攻關(guān)重大項目“T700級碳纖維碳化中試生產(chǎn)線及工藝研究”,通過了黑龍江省科技廳組織的專家鑒定。專家表示,此次研發(fā)的具有完全自主知識產(chǎn)權(quán)的碳纖維生產(chǎn)工藝及裝備技術(shù)達到國際先進水平,其產(chǎn)品可替代進口。

點評：碳纖維，是一種含碳量在95%以上的高強度、高模量纖維的新型纖維材料，在國防軍工和民用方面都是重要材料，被喻為“黑色黃金”。一直以來,我國高性能碳纖維都依賴進口，日本的碳纖維產(chǎn)量更是占全球市場份額的60%,現(xiàn)在這一局面被打破。另外，我國首個國家級碳纖維及其復(fù)合材料產(chǎn)業(yè)基地于2015年在威海設(shè)立,今后將加速實現(xiàn)自力更生的先進替代之路。概念股方面可關(guān)注：方大炭素（600516）、博云新材（002297）。

五、【VR掀交互方式革命 傳感技術(shù)成關(guān)鍵】

谷歌正開發(fā)與智能手機配套的新款VR（虛擬現(xiàn)實）頭盔，新品將配置更好的傳感器和鏡頭。本周開始預(yù)售的OculusRift與PC主機套裝中，包含了VR眼鏡、傳感器等硬件。2月29日預(yù)售的HTCVive在頭盔上集成了陀螺儀、加速度計等超過30個傳感器，同時還需在使用區(qū)域內(nèi)安置兩臺距離傳感器。

點評：VR技術(shù)本質(zhì)是一場人機交互方式的新革命，輸入手段則是人機交互的“最后一公里”，傳感技術(shù)十分關(guān)鍵。為在VR領(lǐng)域競爭中占得先機，索尼在去年10月收購了比利時動作傳感技術(shù)公司SoftKinetic。蘋果公司2013年就收購了動作傳感技術(shù)公司PrimeSence。隨著VR產(chǎn)業(yè)爆發(fā)，傳感相關(guān)技術(shù)、設(shè)備領(lǐng)域?qū)⒂瓉砭薮髾C遇。A股中，蘇州固锝（002079）所產(chǎn)加速度傳感器在國內(nèi)消費類電子領(lǐng)域出貨量最大；數(shù)碼視訊（300079）與清華大學(xué)圖形圖像所承接的科技部下一代體感操控技術(shù)研究與3D體感互動平臺項目已經(jīng)完成。

六、【“土十條”文本內(nèi)容基本成熟 萬億投資待啟】

據(jù)報道，“土壤污染防治行動計劃”文本內(nèi)容已基本成熟，年內(nèi)將由國務(wù)院發(fā)布實施。在資金籌集方面，“土十條”相關(guān)編制單位建議提取10%土地出讓收益，“取之于土，用之于土”。據(jù)研究小組測算，若各地提取10%土地出讓收益用于土壤污染治理，加上中央財政、社會資金投入，每年投入可在1500億-2000億元。到2020年，預(yù)計可籌措到1.1萬億-1.4萬億元，能有效解決當(dāng)前土壤污染防治投入資金嚴(yán)重不足。

點評：國內(nèi)土壤環(huán)境狀況日趨嚴(yán)重，2014年全國污染狀況調(diào)查顯示，土壤總超標(biāo)率16.1%，耕地土壤點位超標(biāo)率為19.4%，部分地區(qū)土壤污染較重，耕地土壤環(huán)境質(zhì)量堪憂?！巴潦畻l”出臺以及資金到位后，土壤污染防治投入有望大幅增長，鴻達興業(yè)（002002）、永清環(huán)保（300187）等積極布局土壤修復(fù)的公司受益明顯。

七、【兩國資公司相繼停牌 國企重組步伐加速】

18日晚間，上工申貝宣布因?qū)嶋H控制人浦東國資委籌劃與公司相關(guān)的重大事項，自18日起停牌。當(dāng)天午后停牌的國藥股份也表示，停牌因?qū)嶋H控制人國藥集團正在籌劃重大事項，解決涉及公司的同業(yè)競爭問題。

點評：從去年底以來，國企重組步伐出現(xiàn)了加速跡象。8家央企兩兩整合，央企數(shù)量隨之降至106家。多個省市的地方兩會紛紛把國企改革做為今年工作重點，具體實施意見有望密集出臺。集團資產(chǎn)證券化率偏低、存在同業(yè)競爭、有資產(chǎn)注入承諾需要履行等類型的國資公司獲機構(gòu)看好。

八、[機構(gòu)看市]

申萬宏源：A股有望反彈至兩會前后，反彈高度在3200左右。反彈核心邏輯在于人民幣貶值壓力減輕，貨幣政策邊際放松帶來流動性階段性改善，加上全球風(fēng)險偏好上升，以及中央穩(wěn)增長和減稅、改革的預(yù)期。

巨豐投顧：當(dāng)下，信貸規(guī)模有望高位保持，指數(shù)向好或仍是大勢所趨。短期依舊定義為超跌反彈，周四還有反復(fù)，但個股機會十足，積極把握短期反彈催生的個股行情應(yīng)是當(dāng)下主基調(diào)。

（來源：分級基金網(wǎng)）